У будь-яких економічних умовах, сприятливому підйомі або кризі, люди схильні думати про те, як зберегти і примножити свої накопичення. Одним з альтернатив вкладів в банку можуть бути інвестиційні монети, виготовлені з золота або інших дорогоцінних металів - за ціною вони наближаються до вартості матеріалу, а відсутність ПДВ на операції робить придбання вигідним. Але привабливими в інвестиційному плані вони будуть тільки при виконанні двох умов - постійне зростання вартості на них і хорошої ліквідності.
Що таке інвестиційні монети
Під інвестиційними монетами розуміють спеціальні грошові одиниці, випущені Центральним банком певної країни, і призначені не для готівкових розрахунків, а для вкладення грошей. У багатьох випадках, на таких монетах формально зазначено номінал, але він не має нічого спільного з реальною вартістю монети. Наприклад, серія «Знаки зодіаку», випущена Центробанком Росії в 2005 році має номінал 25 рублів, при тому, що придбання цих 3, 11-грамових золотих монет в Ощадбанку обійдеться покупцеві в 10 490 рублів за кожну.
Золоті
Традиційно, на інвестиційних монетах вказується вміст дорогоцінних металів, і цей показник є більш важливим, ніж номінал грошової одиниці. Він дозволяє дуже точно визначати реальну ціну монети і його розмір кратний тройської унції - міжнародної величини ваги дорогоцінних металів (позначається як «oz», дорівнює 31, 1 грам). Наприклад, наймасовіша золота інвестмонети нашої країни «Георгій Побідоносець» (випущено 4 250 000 штук 50-рублевого номіналу) містить напис на аверсі про зміст 7, 78 грам (1/4 тройської унції) металу 999 проби.
Центробанки інших країн теж активно випускають інвестмонети, наприклад, канадський "Кленовий лист" має кілька номіналів від 1 до 50 канадських доларів (найбільша монета містить 1 унцію золота і, станом на кінець вересня 2022-2023 року, продається за 80 600 рублів). Серед інших популярних зразків - «Китайська панда» (1 oz, 82 350 рублів) і американський «Золотий орел» (1 oz, 80 600 р.).
Срібні тезавраційних монети
Поряд із золотом, срібло теж активно застосовується для виготовлення інвестиційних монет. Наприклад, російський «Срібний соболь» при вазі 1 oz і 3-рублевому номіналі, продається за 1 550 рублів. Срібні версії мають і «Георгій Побідоносець», «Кленовий лист», «Китайська панда» (1 oz, ціни по порядку - 1 390, 1400 2 100 рублів). Крім срібла і золота, для інвестмонети застосовується платина і паладій.
Відмінні особливості
Поряд з інвестиційними монетами, поширення сьогодні отримали різноманітні пам'ятні зразки з дорогоцінних металів (наприклад, вітчизняна золоті серії «Зимові види спорту» або «Збережемо наш світ»), які зовні можуть бути дуже схожі. Але при цьому помітно варіанти призначені для нумізматів і мають відповідну якість карбування і оформлення.
Принцип визначення вартості монети
Якщо поцікавитися, за якою ціною можна сьогодні купити золоті монети, то цінова різниця відразу стає помітною. Наприклад, для зразків 1/4 oz будуть наступні показники, що відрізняються один від одного в 2-3 рази:
- інвестмонети «Георгій Побідоносець» - 19 950 рублів;
- пам'ятна «Євгеній Онєгін» - 34 500 р .;
- пам'ятна «Арбітражні суди» - 63 000 р.
Поклавши поруч інвестиційну та пам'ятну монетки для порівняння, легко помітити минимизированное оформлення в першому випадку - для інвестмонети упор робиться на кількість дорогоцінного металу. Пам'ятні зразки, навпаки, крім змісту дорогоцінного металу, роблять акцент на барвисте оформлення, втілюючи в собі художню і нумізматичну цінність.
якість карбування
Від якості карбування багато в чому залежить складність виготовлення монетки з дорогоцінних металів, і це багато в чому визначає її остаточну вартість. Для збереження такі зразки можуть бути упаковані в спеціальну капсулу з прозорого пластика. Існують два основних типи карбування:
- Uncirculated - застосовується для зразків звичайної якості, крім інвестиційних, це можуть бути типові розмінні монетки. В цьому випадку у зразку немає дзеркальної поверхні, контрастного рельєфу або складного малюнка.
- Proof - карбування для колекційних монет, що відрізняється полірованої дзеркальною поверхнею, вираженим рельєфом і складним малюнком.
тираж
Мільйонні наклади інвестмонети, дуже сильно контрастують з невеликими випусками колекційних зразків. Для деяких російських пам'ятних монет, тираж не перевищує 100 примірників (наприклад, деякі зразки з «Географічної серії»), а рідкість тільки збільшує її вартість. В цьому відношенні золоті або срібні інвестмонети набагато доступніше і знайти їх у продажу буде простіше.
Дизайн реверса
Так як виготовлення інвестмонети передбачає мінімізацію витрат для зменшення загальної вартості, то і дизайн реверса (лицьового боку) у них буде простий. Призначена для вкладення грошей, така монетка буде відрізнятися простотою і нехитрістю виконання. По суті, це той же золотий злиток, який грає аналогічну роль інвестиції (цікаво, що монетна серія до Олімпійських ігор в Сочі 2014 року, мають характерну прямокутну форму).
Чому вигідно інвестувати в монети
Говорити про вигідність цього інвестиційного інструменту слід з великою обережністю. Перед тим як купити золоті інвестиційні монети (або срібні, платинові, паладієві), необхідно засвоїти кілька простих правил:
- Динаміка цін на вітчизняному ринку інвестмонети строго йде за світовим ринком дорогоцінних металів, де є падіння і злети. Наприклад, якщо у вересні 2000 року 1 oz чистого золота коштувала 300 доларів, то в вересні 2022-2023 - $ 1 300.
- Зміна котирувань більшою мірою означає глобальні економічні процеси. З цієї причини купити золоті інвестиційні монети можна для того, щоб зберегти ваші кошти, а не отримувати дохід.
- «Золоті» інвестиції можуть добре проявити себе в довгостроковій перспективі (або в очікуванні глобальних змін в суспільному житті, коли стрімко знецінюється грошова маса). При невеликих періодах часу, різниця між курсом покупки і продажу може виявитися несуттєвою.
Відсутність податку на додану вартість
У відповідності з Податковим кодексом (ПК), реалізація інвестмонети ведеться без ПДВ, що значно здешевлює їх вартість. Якраз цей фактор робить придбання монет інвестиційно-привабливим, тому що при наявності податку на додану вартість, знайшлося б набагато менше охочих купити золоті монети з 18-відсотковою «накруткою».
Особливості оподаткування в частині ПДФО
Є ще деякі нюанси, про які обов'язково потрібно знати майбутнім інвесторам. Через те, що інвестмонети є майном, відповідно до статті 228 НК РФ, їх реалізація фізособою має на увазі виплату податку в розмірі 13%. При цьому:
- Якщо інвестмонети належать власнику більше трьох років, то він звільняється від податку.
- Перерахувавши ПДФО платник за статтею 220 НК РФ отримує право на майнове податкове вирахування в сумі, отриманої від реалізації (але не більше 250 000 рублів).
Динаміка цін на дорогоцінні метали
Світові ціни на золото в більшості своїй визначають, скільки ви зможете отримати від продажу інвестмонети в банку. При цьому дохід власника буде складатися не з зміни світових цін, а з різниці ціни купівлі та продажу. Таблиця показує ситуацію при короткостроковому періоді, і з неї видно, що не завжди інвестмонети можуть приносити прибуток:
|
Назва інвестмонети, рік випуску |
Номінал, рублів |
Зміст в грамах (метал) |
Відпускна ціна Банку Росії на 2.10.2012, рублів |
Ціна покупки Ощадбанком на 2.10.2017, рублів |
Динаміка зміни за 5 років, % |
Динаміка зміни за 5 років, рублів |
|
Золотий червонець ( «Сівач»), 1975-1982 рр. |
10 |
7, 74 (золото) |
14 602, 02 |
19 000 |
30, 12 |
4397, 98 |
|
«Георгій Побідоносець», 2006-2010, 2012 рр. |
50 |
7, 78 (золото) |
14 940, 02 |
19 000 |
27, 18 |
4059, 98 |
|
«Соболь», 1995 г. |
3 |
31, 10 (срібло) |
1 288, 28 |
800 |
-37, 91 |
-488, 28 |
|
«Георгій Побідоносець», 2009-2010 рр. |
3 |
31, 10 (срібло) |
1 288, 28 |
1 000 |
-22, 38 |
-288, 28 |
|
«Сочі-2014», 2011-2013 рр. |
3 |
31, 10 (срібло) |
1 503 |
1 000 |
-33, 47 |
-503 |
|
"Сочі 2014", |
50 |
7, 78 (золото) |
15 358, 90 |
19 000 |
23, 71 |
3641, 10 |
Банківський спред
Вигода банку від торгівлі інвестмонетами закладена в спреді - це різниця між ціною покупки і продажу. Спред залежить від металу (для срібла він буде більше, ніж для золота), і в деяких випадках може становити десятки відсотків. Таблиця доповнює попередню, показуючи вартість золотих монет в Ощадбанку сьогодні і існуючий спред:
|
Назва |
Номінал, рублів |
Зміст в грамах (метал) |
Ціна продажу Ощадбанком на 2.10.2017, рублів |
Ціна покупки Ощадбанком на 2.10.2017, рублів |
Спред, % |
Різниця між ціною продажу і покупки, рублів |
|
червонець |
10 |
7, 74 (золото) |
26 650 |
19 000 |
28, 71 |
7 650 |
|
Побідоносець |
50 |
7, 78 (золото) |
24 650 |
19 000 |
22, 92 |
5 650 |
|
Соболь |
3 |
31, 10 (срібло) |
1 900 |
8 00 |
57, 89 |
1 100 |
|
Побідоносець |
3 |
31, 10 (срібло) |
2 250 |
1 000 |
55, 56 |
1 250 |
|
Сочі 2014 |
3 |
31, 10 (срібло) |
2 250 |
1 000 |
55, 56 |
1 250 |
|
Сочі 2014 |
50 |
7, 78 (золото) |
24 650 |
19 000 |
22, 92 |
5 650 |
|
Сочі 2014 |
100 |
15, 55 (золото) |
49 060 |
37 000 |
24, 58 |
12 060 |
Де купити інвестиційні монети
З огляду на поширеність інвестмонети, придбати їх не складе великих труднощів. Залежно від ситуації, відповідним виявиться один з следущих варіантів:
- При покупці в банку справжність інвестмонети гарантована статусом установи та документальним підтвердженням (чеком). Недолік - дуже високі ціни.
- Купівля в спеціалізованому магазині може бути ідеальною за співвідношенням ціна / якість. Це також можуть бути онлайн-магазини, але при цьому, поштові витрати збільшать вартість.
- У Москві та інших великих містах, хорошим варіантом буде візит в клуб колекціонерів. Тут вам запропонують не тільки вітчизняні зразки за каталогом, а й американських «Золотих орлів», південноафриканських «крюгеррандів», інші інвестмонети.
Продаж золотих монет
Варіанти продажу вашого «золотого запасу» будуть аналогічними місцях покупки, при цьому «за замовчуванням» мається на увазі реалізація в банку. Але з огляду на не дуже зручні банківські ціни, має сенс звернути увагу на спеціалізовані магазини. Продати золоту монету приватним особам безпосередньо, має на увазі всі ризики таких заходів (включаючи і особисту безпеку продавця), але може бути вигідною з точки зору більш високу ціну.
Що впливає на вартість монети
Оскільки інвестмонети випускаються великим тиражем і з мінімумом художніх шедеврів, то чинників, що визначають вартість буде не так багато. До основних можна віднести:
- матеріал (золоті монетки дорожче срібних);
- чиста вага (тобто зміст дорогоцінного металу);
- збереження (допускається наявність дрібних подряпин, але не більше).
Переваги та недоліки інвестування
Як і у будь-якого виду інвестування, у вкладення грошей в нумізматичні активи, є свої плюси і мінуси. До позитивних сторін можна віднести:
- простоту реалізації - покупка інвестиційних монет не вимагає спеціальних знань і вони реалізуються у багатьох місцях;
- відсутність ПДВ при покупці, що робить ціну більш доступною;
- добре продуманий номінальний ряд, що допомагає підібрати підходящу ціну (наприклад, інвестмонети Побідоносець випускається номіналом 50 рублів для золотого варіанту, і 3 р. - для срібного);
- інвестиції набувають «відчутний» характер - їх в буквальному сенсі можна помацати, при цьому вони дуже компактні;
- висока ліквідність матеріалу (особливо золота) незалежно від економічного ладу і політичного режиму.
Не треба заглядати занадто глибоко, щоб побачити недоліки. Основні мінуси вкладення грошей в інвестмонети:
- відчутний дохід можливий тільки в дуже довгостроковій перспективі;
- потрібні додаткові зусилля / витрати для забезпечення надійного зберігання;
- монетки з ушкодженою поверхнею може сильно втрачати по вартості;
- великий спред, який робить таке вкладення менш ефективним;
- складності з придбанням і продажем великої кількості монет - це можливо не у всіх банках / магазинах.
Інвестиційні монети Росії
Крім монет, Дехтяренко в порівняльних таблицях по динаміці цін і спреду, перелік інвестмонети Банку Росії включає і інші зразки:
- Серія «Русский балет» (золото, срібло, паладій), 1993 г.
- Серія «Знаки Зодіаку» (золото), 2002-2005 рр.
- «Річковий бобер» (золото), 100 рублів, 2008 р
- «Історія грошового обігу» (золото), 100 рублів, 2009 г.
